<匯港通訊> 摩根士丹利發表報告,將越秀地產(00123)基本目標價由5.8港元,調高2.8%至5.96港元,投資評級為「增持」;該行同時將越秀地產「最牛」(最樂觀)的目標價由7.14港元,調高2.8%至7.34港元,「最熊」(最悲觀)的目標價由4.02港元,調高2.7%至4.13港元。
大摩表示,考慮到越秀地產2025年上半年的業績和好於預期的毛利率,該行已調整越秀地產的盈利預測和目標價。具體而言,該行將越秀地產2025年、2026年和2027年的毛利率預測分別上調0.1個百分點、0.4個百分點和0.7個百分點至11.5%、13.1%和16.2%(2024年為10.5%)。這是因為該行預期其舊庫存帶來的拖累正在減少,並且近年來新增項目的平均售價高於預期。
大摩將越秀地產2025年、2026年和2027年的核心盈利預測分別上調5.3%、1.6%和4.4%。考慮到最新的新增土地儲備,該行將越秀地產的資產淨值預測上調至每股9.18港元。 (BC)
#大摩 #越秀地產
新聞來源 (不包括新聞圖片): 滙港資訊